Quel est l’inconvénient des titres à revenu fixe ?
Les titres à revenu fixe offrent généralement des rendements inférieurs à ceux des actions et d’autres types de placements, ce qui rend difficile la croissance du patrimoine au fil du temps. De plus, les investissem*nts à revenu fixe sontsoumis au risque de taux d’intérêt.
Risques obligatairesse produisent en raison de l’imprévisibilité du marché. Les risques peuvent avoir un impact sur la valeur marchande et les flux de trésorerie du titre. Les principaux risques comprennent les taux d’intérêt, le réinvestissem*nt, les appels/paiements anticipés, le crédit, l’inflation, la liquidité, le taux de change, la volatilité, les risques politiques, événementiels et sectoriels.
Cependant, investir dans des titres à revenu fixe peut réduire la valeur réelle de l'argent investi, caraucun ajustement n'est effectué contre l'inflation.
Si les investisseurs vendent un titre à revenu fixe avant l'échéance, les gains ou les pertes sont basés sur la différence entre le prix d'achat et le prix de vente.Le Trésor américain garantit les titres publics à revenu fixe, considérés comme des valeurs refuges.
Modifications des taux d'intérêtsont les principaux responsables de la perte de valeur des fonds négociés en bourse (ETF) obligataires. À mesure que les taux d’intérêt augmentent, les prix des obligations existantes baissent, ce qui a un impact sur la valeur des ETF détenant ces actifs.
- Peut vous protéger pendant les turbulences du marché. Vous vous souvenez de la chute boursière de 2020 ? ...
- Des retours réguliers. ...
- Avantages fiscaux potentiels. ...
- Des rendements potentiellement inférieurs. ...
- Risque de taux d’intérêt. ...
- Problèmes d’accès aux espèces.
Les titres à revenu fixe ont généralementfaible risque de volatilité des prix. Certains titres à revenu fixe sont garantis par le gouvernement, offrant un rendement plus sûr aux investisseurs. Inconvénients : les titres à revenu fixe comportent un risque de crédit, de sorte que l'émetteur pourrait éventuellement ne pas payer les intérêts ou rembourser le principal.
Ce n’est pas parce que les fonds à revenu fixe sont généralement des options moins risquées qu’ils ne comportent aucun risque. Comme pour les actions,votre investissem*nt à revenu fixe pourrait être affecté par des facteurs externes tels que les conditions du marché, l'inflation ou les taux d'intérêt.
Si vous décidez de vendre une obligation avant son échéance, le prix que vous recevrez pourrait entraîner une perte ou un gain en fonction de l'environnement actuel des taux d'intérêt.. Plus l'échéance d'une obligation est longue, ou plus la durée moyenne d'un fonds obligataire est longue, plus l'impact d'une variation des taux d'intérêt sur son prix est important.
Les obligations à taux fixe sont généralement considérées comme des investissem*nts à faible risque, car elles sont généralement garanties par les actifs de l'émetteur ou par le gouvernement. Cependant, il est important de rappeler queil existe toujours un risque que l'émetteur manque à son obligation de payer les intérêts ou de restituer votre capital.
Pourquoi les gens disent-ils avoir un revenu fixe ?
Vivre avec un revenu fixe s'applique généralement àles personnes âgées qui ne travaillent plus et qui perçoivent un salaire régulier. Au lieu de cela, ils dépendent principalement ou entièrement de paiements fixes provenant de sources telles que la sécurité sociale, les retraites et/ou l’épargne-retraite.
Les investissem*nts qui peuvent être appropriés comprennentCD bancaires ou fonds obligataires à court terme. Si votre calendrier d'investissem*nt est plus long et que vous êtes prêt à prendre plus de risques afin d'obtenir potentiellement des rendements plus élevés, vous pouvez envisager des obligations du Trésor à plus long terme ou des obligations d'entreprises ou municipales de qualité investissem*nt.
L’économie américaine a défié les attentes en 2023, évitant une récession grâce à une inflation plus faible et à un marché du travail solide. Etaprès une année 2022 épouvantable pour les titres à revenu fixe, les marchés obligataires ont rebondi l’année dernière.
L'essentiel
Des actifs sûrs tels queTitres du Trésor américain, comptes d'épargne à haut rendement, fonds du marché monétaire et certains types d'obligations et de rentesoffrent une option d'investissem*nt à moindre risque pour ceux qui privilégient la préservation du capital et des rendements stables, quoique généralement inférieurs.
Alternativement, si les taux d’intérêt en vigueur augmentent,les obligations plus anciennes perdent moins de valeur car leurs coupons sont désormais inférieurs à ceux des nouvelles obligations proposées sur le marché. Le prix de ces obligations plus anciennes baisse et elles sont décrites comme se négociant à rabais.
Points clés à retenir. La plupart des obligations paient un taux d’intérêt fixe qui devient plus attractif si les taux d’intérêt baissent, ce qui fait augmenter la demande et le prix de l’obligation. A l’inverse, si les taux d’intérêt augmentent,les investisseurs ne préféreront plus le taux d’intérêt fixe plus bas payé par une obligation, entraînant une baisse de son prix.
L'inconvénient des dépôts à terme
Les dépôts à terme ne parviennent pas à s’adapter à l’inflation. Étant donné qu’un dépôt à terme offre un taux d’intérêt fixe tout au long de sa durée de vie, les déposants pourraient perdre leur pouvoir d’achat lorsque l’inflation dépasse ce taux. Les dépôts à terme peuvent offrir de faibles rendements après impôts.
- Vivez en dessous de vos moyens. Cette maxime n’a jamais été aussi importante qu’aujourd’hui. ...
- Microgérez votre budget. ...
- Évitez d’ajouter de nouvelles dettes. ...
- Pensez à déménager pour économiser de l’impôt. ...
- Réduisez la taille à un endroit plus petit. ...
- Amusez-vous gratuitement. ...
- Gagnez de l’argent supplémentaire en parallèle.
Vos paiements de sécurité sociale peuvent augmenter (ou diminuer) en raison des ajustements au coût de la vie, maisune fois que vous démarrez la Sécurité Sociale, vos mensualités sont fixes. Les pensions sont comme la sécurité sociale et sont également considérées comme des revenus fixes.
Désavantages:Des rendements potentiels inférieurs: Les obligations à taux fixe offrent des rendements inférieurs à ceux d’autres options d’investissem*nt comme les actions et les fonds communs de placement. En effet, ce sont généralement des instruments d’investissem*nt plus sûrs que les actions. Modifications du coût d'opportunité : les rendements des investissem*nts ne suivent pas l'inflation au fil du temps.
Qu’arrive-t-il aux obligations en cas de krach boursier ?
Les obligations perdent-elles de l’argent en période de récession ? Les obligations peuvent bien performer en période de récession, car les investisseurs ont tendance à se tourner vers les obligations plutôt que vers les actions en période de ralentissem*nt économique. En effet, les actions sont plus risquées car elles sont plus volatiles lorsque les marchés ne se portent pas bien.
Les banques ont des politiques différentes concernant le sort de vos obligations après le décès. Dans certains cas, le plus proche parent peut clôturer le compte au moment de son choix afin de conserver les rendements générés, mais d'autres banques garderont le compte ouvert au nom du défunt jusqu'à la fin de la durée de l'obligation.
Le revenu fixe est un investissem*nt qui verse un montant fixe selon un calendrier défini jusqu'à l'échéance. Les investissem*nts à revenu fixe ont tendance à présenter moins de risques que les investissem*nts en actions.
Le revenu sur actions fait référence au fait de gagner un revenu en négociant des actions et des titres en bourse, ce qui implique un risque de rendement élevé concernant les fluctuations de prix.Les revenus fixes font référence aux revenus gagnés sur les dépôts qui donnent des intérêts fixes et sont moins risqués..
- Comptes d'épargne à haut rendement.
- Certificats de dépôt (CD) et certificats d'actions.
- Comptes du marché monétaire.
- Titres du Trésor.
- Obligations de série I.
- Les obligations municipales.
- Les obligations de sociétés.
- Les fonds du marché monétaire.
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